蔡兆源：退休存款不足如計時炸彈 “先決條件增加收入”

他也說，公積金局將基本退休存款定在24萬令吉，但現在卻有超過70%的人退休存款未達標，“問題是現在人民能不能生存，如果收入還是一樣，無論你怎麼轉，錢還是不夠的。”

生產力成長鬚提高至3.6%

他說：“但是，也不是這麼絕望，因為政府要在第12大馬計劃下，將我國的平均家庭收入從現有的每月7089令吉提高至約1萬令吉，但先決條件是要取得4.5至5.5%的經濟增長。”

他指出，要提高人民的收入，我國的生產力成長率也須從1.2%提高至3.6%。

針對公積金局計劃通過逆按揭（reverse mortgage）或以房養老的方式來為會員提供財富保障，他說：“前提是房子還有沒有貸款？如果將房子抵押給銀行來換取退休生活費，以後這筆錢是由誰來還？”

他指出，大部分大馬人在約30歲的時候買房，而現在的房貸供期普遍上為約35年，因此，他們大多數會在退休時還完房貸。

“我們現在已經走到了一間房子需要兩代人去償還房貸的這一步了，一代人還不完房貸，需要讓孩子接著還。”

開源節流是最佳方案

不過，他認為，公積金局計劃強制繳納公積金的覆蓋範圍擴大至非正規領域、斜槓青年或自僱人士，是一項不錯的建議，這是因為如果他們缺乏財務自律，將可以協助他們減少退休存款不足問題。

蔡兆源也說，無論政府以後會否延長退休年齡來減緩退休存款不足的問題，若人民的退休存款不多，那麼他們就得在退休後繼續工作，“如果他們是赤貧人士，那就需要政府來協助他們。”

無論如何，他認為，開源節流始終是面對的財務困境時的最佳解決方案，如果已省到不能再省了，就得想辦法提高收入。

“如果要提高收入就免不了要去提高技能和技術，繼而提生產力，這也正好可以配合到政府想要提高生產力。”

“存款不足因薪金低”
黃錦榮：公積金局能做有限

拉曼大學商業與金融學院經濟系副教授黃錦榮博士認為，薪金偏低是國人退休存款不足最主要的原因，而公積金局可以做的其實非常有限。

他指出，在冠病疫情爆發之前，國人的退休存款就很低，而在冠病疫情爆發後，更是有超過一半的會員存款剩下不到一萬令吉。

他也說，在我國的勞動力當中，大約30%或約400萬人屬於非正規領域人士，這些人是以自願性質繳納公積金，公積金局的會員存款並未反映出真正的情況。

黃錦榮指出，提高人民的收入以增加他們的退休存款，更多的責任是在政府身上。

可免稅獎掖提高繳納率

他認為，要在短期內提高公積金局會員的存款，可考慮通過提供免稅獎掖來鼓勵他們主動提高繳納率。

“每次有經濟困難時，都會落實降低僱員的公積金繳納率，從原有的11%降低至9%。那麼，是不是也可以鼓勵僱員將公積金繳納率從11%提高至13%，然後為他們提供免稅獎掖？當然，這也適用於僱主。”

建議援金鎖定半年

他也建議政府在我國經濟開始復甦後，改變發放援助金的方法，例如在發放援助金的時候落實6個月的鎖定期限，或許可通過“稟賦效應”（Endowment Effect）來讓人們開始儲蓄。

“很多人在獲得援助金之後就會直接領出來使用，如果可以將這筆錢鎖定半年，讓以前不曾儲蓄的人看到自己銀行戶頭裡有存款，會開始重視儲蓄。”

黃錦榮也說，儘管冠病疫情導致許多家庭收入減少，一些原本屬於中等收入群體（M40）的家庭滑落至低收入群體（B40），但根據大馬統計局的數據，高收入群體（T20）家庭也有所增加。

促提高T20稅務助B40

他指出，這意味著部分T20人士並未受到疫情所影響，收入反而有所增加，因此，政府可考慮將個人所得稅的頂限分得再細一點，向高收入者抽取更多的稅務，然後再將這筆收入來協助低收入群，尤其是在未來5年內退休的人，協助他們增加存款。

此外，他建議政府2022年為因為疫情而失業的非正規經濟領域中的人士提供半年至9個月甚至是一整年的就業保險計劃保護傘，協助他們重建事業。

他說，將這批本來不在保護網下的非正規領域人士吸納進就業保險計劃中，也可擴大公積金局的覆蓋，讓他們成為公積金繳納者。

儲蓄為不可或缺開銷

黃錦榮指出，增加人民退休存款的責任其實是落在政府身上，也就是通過財政政策來提高人民的薪水以及為面對經濟困境的人民提供援助，而公積金局所能做到的其實非常有限，例如鼓勵並建議有經濟能力者多儲蓄。

他也說，此前有人建議公積金局落實分層派息結構，這當中更是涉及資源再分配的課題，只有國會才可以這麼做，“公積金局不是財政機構，公積金局無權也無理由這麼做。”

他認為，人們應該要有正確的理財觀念，例如在面對收入受影響的時候，應該在要放棄儲蓄還是放棄不必要的開銷上作出決定。

“有的人會覺得可以先砍掉儲蓄，等以後再來儲蓄，但是這個觀念應該換一換，將儲蓄視為不可或缺的基本開銷，該砍掉的是非必要的消費，因為儲蓄是為了未來。”